Klassifikationsbäume sind ein intuitiver und dennoch leistungsfähiger Algorithmus, um Datensätze auf Basis der Werte kontinuierlicher oder diskreter (kathegorischer) Werte in Klassen zu sortieren. Zusammen mit Diskriminanzanalyse und Logistischer Regression gehören Klassifikationsbäume zu den klassischen Werkzeugen des Kreditscorings. […]
Rechnen mit Wechselstrom
Wirkleistung, Blindleistung, Scheinleistung, Impedanz
Im Energiehandel, im Vertrieb, in vielen Bereichen der Energiewirtschaft kommt man gut damit durch, das Netz als Kupferplatte und den Strom als ein Wertpapier zu betrachten, das virtuell gehandelt wird. Erzeugung und Netzbetreiber wissen, dass es nicht so ist. […]
Entscheidungen & Subjektive Wahrscheinlichkeiten
Managemententscheidungen unter Unsicherheit und Bayes subjektive Wahrscheinlichkeiten
Praktische wirtschaftliche Entscheidungen basieren auf Einschätzungen zukünftiger Ereignisse. Häufigkeitsverteilungen hierfür können naturgemäß nicht bestimmt werden: Es gibt nur eine Zukunft und diese ist unbekannt. Die Einschätzung muss somit subjektiv auf Basis von vielen Einzelinformationen gebildet […]
Marktrisikosteuerung mit VAR, Greeks & Co
Wie können Marktrisiken eines Portfolios gesteuert werden. Welche Bedeutung haben Sensitivitäten und die sogenannten Greeks. In welchem Zusammenhang stehen sie zur Wertentwicklung des Portfolios und zu Risikokennzahlen wie dem Value-at-Risk.
Zentraler Bestandteil des Risikomanagements ist die Kontrolle von Preisrisiken an den […]
